说到外汇市场汇率波动的原因，很容易想到的就是经济因素的影响。各国的经济政策动态对外汇市场的汇率波动具有重要影响。特别是各国政府以及中央银行的公开言论，其中很多言论都包括了对外汇汇率的政策措施。因此，外汇交易者需要对经济政策和相关新闻进行深入研究和分析，寻找其中的连贯性，同时还要辨别其可信度。因为有些经济政策是不切实际的，或者缺乏公众支持，所以往往不可能实行，不能随这些无法实施的政策去做单。
　　此外，除了政府方面的经济政策，民间的商业新闻也颇具影响力，交易者需要多加关注。比较典型的就是，大型跨国公司之间的大型国际贸易以及收购重组等，这些都包含了数额巨大的货币交易。它们对外汇市场的影响绝不仅仅是一次性的短暂影响，特别是得到某些国家的政策青睐之后，很有可能产生深远的经济影响从而左右汇率的波动。
　　外汇市场汇率波动的第二个原因是政治因素。前面我们也提到了，经济政策能影响汇率，而政府就是经济政策的制定者。且每一个国家的政治因素都有非常大的不可预测性，突发情况等往往超过外汇市场的预料之外。政权更替、政府重要官员意外事件、战争等都会影响到一国的政策或经济，从而造成相关货币的汇率波动。