【第一幕】 奉业年间，朝廷接报云南地区贩卖矿产之事屡禁不止。事关户部收入大事，奉业命皇十一子二十五子兆先兆徽前往云南私下调查此事，兆徽请刑部赫哲帮助，帮兆先制造了一个囚犯身份，随后与焕衍远赴云南调查。
【第二幕】为尽快调查清楚，兆徽焕衍决定潜入帮会，并在朝廷的暗中帮助下成功进入其中。与此同时兆先因在狱中接触帮会前帮主X，取得其信任。X出狱后兆先帮前帮主其聚众，准备谋夺帮主之位。现任帮主Y得知后，以前帮主儿子相要挟，兆徽与焕衍表面帮主Y绑架前帮主之子，实则救出。Y感到兆徽焕衍有异心决定将其铲除。于是命二人携带大批冶铜与人交收，其实早已暗中将冶铜掉包只为铲除二人。而后X命兆先将其二人拦下，三人欲追捕Y时，发现Y早被人杀人灭口，而大批冶铜也不翼而飞。
【第三幕】Y死后，X上位。兆徽等三人顺利成为心腹，X在贩卖冶铜的同时，在山上私自开采金矿，并且在林间淘金沙，私自制造金条其上官印并同户部所致相差无几。兆徽等三人发现在京中有官员同X勾结，查探之下确定是按察司知事和当地兵马司指挥。兆先识得一人B是按察司知事下属，此人深明大义乃是读书之人因而决意助兆先成其事。兆先跟踪B和按察司知事时发现按察司知事欲将B灭口，兆先出手相救二人捡回一命，按察司知事亡。
【第四幕】兆徽将所查之事上报刑部，准备缉捕帮主之时，方才发现按察司知事乃是被人杀人灭口，其府中妻儿子女昨日也皆因一场大火全部烧毁，京中应当还存有内应。于是几人决定按兵不动，继续调查。与此同时京中刑部赫哲被人弹劾，指其与帮会勾结。为保护兆徽等人安全，赫哲切断了与几人联系。为争取时间调查此事还赫哲清白，兆徽在帮中积极上位，成功得到幕后之人C青睐。X因独子之死无心帮会之事，C对此心生不满。兆徽找来身边J假扮X流落在外之女，C让兆徽亲手除去X以示其投诚。兆徽为尽快找出C真正身份将X除去，最后得知C乃是云南巡抚策划了这一切阴谋。兆徽欲将此事上报，谁知让C得知兆徽真正身份，C抓走J和焕衍要挟兆徽。哪知兆徽以其钦差之命早已暗中调派两广官兵前往云南，C一干人等终于伏法。兆徽向J等人说明原委，X并不是其亲生父亲，终获原谅。几人回京，刑部赫哲也被正明。并意外发现兆徽带回来的J是其早年被拐走的女儿。父女相认，兆徽请旨与J成婚。